央行一再下令挤压比特币泡沫风险区引发争议

[摘要] 切断中国金融机构之间的金融往来和比特币交易的目的是为了防止比特币在中国成为一个无法控制的泡沫，但比特币仍然可以作为商品进行交易

◎财新记者李晓晓•张玉哲| 文本

中国人民银行近日再次强调，银行和第三方支付机构不应为比特币交易服务，现有的开户期限将在4月15日前清零。央行相关人士向财新记者证实了这一政策动向。

所谓比特币（BitCoin），就是一群计算机极客（geeks），他们构思了互联网上虚拟世界中流通的货币，并用它通过复杂的计算机操作进行挖矿和兑换。

由于比特币的数量受到算法的严格限制，因此被认为比纸币具有更严格的发行纪律，并且独立于中央银行的货币发行体系。随着越来越多的人喜欢比特币，一些实体交易所开始接受比特币作为交易所。一些国家，例如德国，只是承认比特币是一种法定货币。随着交易量的增加，比特币的价格飙升。2013年以来，比特币在中国掀起狂潮，在大部分交易平台取消交易手续费等政策刺激下，演变成一种时尚的“投资产品”。2013年，中国占全球比特币交易量的60%。

中国的比特币价格一直在坐过山车。2013年2月末，比特币兑人民币的价格还在100多元，4月10日飙升至1546元。两天后，价格减半。5月份，比特币价格一度跌至300多元。但随后暴涨，11月19日盘中一度高达8000元，较年初上涨近80倍。同期，比特币兑美元汇率仅为 900 美元。

如此惊心动魄的价格变化，确实引起了极大的关注。此外，10月份，比特币交易平台GBL负责人带钱逃跑，涉及损失超过3000万元。这是中国爆发的第一起比特币平台诈骗案。11月中下旬，多名高层领导就相关内参发出指示，要求防范比特币风险。

2013 年 12 月 5 日，1 家银行、3 家协会等五部委和工信部联合印发了关于防范比特币风险的 289 号文。比特币价格立即减半，最低跌至2000多元。

虽然此时政策环境收紧，但央行已经明确，不允许银行和第三方支付机构为比特币交易提供服务。但实际执行效果不佳。

比特币价格再次大幅上涨。到3月5日，再次突破4000元大关至4068元；3月中旬，有消息称央行将有新政策，然后回落。截至3月27日，中国比特币价格为3561元。

央行近期此举实际上是对289号文的重申。财新记者证实，央行向各分支机构下发了题为《关于进一步加强比特币风险防范工作的通知》（以下简称《通知》）的通知。央行于3月中旬，要求各银行和第三方支付机构，限期关闭国内十余家比特币平台的所有交易账户。这意味着 4 月 15 日之后，除非现金交易，否则比特币投资者将无法在中国进行直接银行转账和第三方支付进行交易。

有业内人士认为，如果商业银行和第三方支付机构关闭这些平台的所有账户，相当于要求这些平台在中国变相关闭。现有平台可能被迫迁往海外，公共比特币交易将从地上转移到地下。

财新记者获悉，央行各支行已开始检查银行各比特币平台的开户情况。

央行对比特币的态度并不总是受阻，这从央行年初的一份研究报告中就可以看出。报道称，目前主要国家金融监管部门对比特币的态度分为四种：一是承认或部分承认比特币的货币地位，以德国等欧洲国家为代表；另一种是只承认比特币的商品属性，以中国为代表；三是全面封杀​​比特币，以泰国等新兴经济体为代表；四是谨慎观望，以美国和印度为代表。

央行研究报告当时提出了将比特币纳入监管范围的政策建议：将比特币交易纳入金融交易、支付结算、税收征收等监管；建立健全国际反洗钱工作协调机制，密切关注比特币国际间流通使用情况。

三单五申请

《通知》要求商业银行和第三方支付机构关闭这些平台上的所有账户，截止日期为4月15日。在此截止日期之前，这些账户仍然可以提现，但不能充值。逾期不关闭的，央行将予以处罚。4月15日宽限期过后，比特币网站不再有客户提现的合法渠道。此外，央行还要求支付清算协会持续跟踪平台充值方式变化，及时通知商业银行。

文件还点名了15个比特币交易平台，包括比特币中国（BTCChina）、火币、Okcoin、Fxbtc、比特币交易所、中国比特币、btc100、bit、808比特币、比特币时报、牛币、比特币国际、天河比特币、 42btc 和 btc 明星。

其中比特币注册开户有风险吗，中国最受认可的三个比特币平台分别是比特币中国、OKCoin和火币。比特币中国成立于 2011 年 6 月，是第一个在中国境内运营的交易平台。从交易量来看，2013年相继成立的OKCoin和火币是目前最大的。

3月26日，上述名单上的两家机构向财新记者表示，尚未收到央行的通知。不过，多位市场人士向财新记者证实，业内此前已知晓该消息。

3月19日，网上传出“央行禁止比特币平台交易”的消息。3月21日，莱特币在火币上的价格从100多元跌至1元。

对此，央行官方微博同日声明称，“‘4月15日前停止一切比特币交易’为不实报道。中国人民银行对比特币的态度已在《关于防范比特币风险的通知》中有所报道。 “由中国人民银行等五部委明确规定。”

不过据财新记者了解，央行的《通知》属实。只是当时的消息是错误的，央行并没有禁止比特币平台上的交易。

此外，财新记者了解到，3月1日，多家比特币交易平台向国务院提交的问卷调查也引起了国务院领导的关注，被批准为“需要监管”。

业内分析人士表示，《通知》符合此前289号文件的监管要求。

289号文件指出，比特币是一种虚拟商品，不是实物货币，要求金融机构和支付机构不得直接或间接为客户提供其他比特币相关服务。289号文件指出，比特币是一种特定的虚拟商品。由于其交易市场容量小、匿名且不受地域限制，可能存在高投机和洗钱风险，并可能被不法分子利用。

289号文发布后，比特币交易平台与第三方支付的联系被切断。

比特币中国采用“卖充值码”的充值方式。用户需要通过淘宝等渠道找到充值码代理，从平台购买充值码，然后将购买的充值码充值到交易平台。相当于1元。相当于把第三方支付的应用从“用户-平台”变成了“用户-充值码代理-平台”。

银行的服务并没有因为289号文的发布而停止。OKCoin等平台大多采用直接汇款的方式，通过银行直接汇给平台公司。各大平台用户均可通过银行卡从交易平台提取现金。

由于比特币交易平台经常以普通工商企业的名义开户，因此很难从表面上看出它们与比特币有关。关于如何落实文件要求，央行支付司相关人士告诉财新记者，“银行和第三方都有责任监控开户资金的去向，这是我们的监管要求。”

争议风险区

监管者对比特币交易的担忧主要有两点，一是资金安全，二是反洗钱压力。

目前，美国财政部、欧洲银行管理局（EBA）、印度储备银行和中国人民银行均已就比特币的洗钱风险发出警告。

2013年10月，一个名为“丝绸之路”的黑市比特币网站被美国联邦调查局查获。该网站利用比特币的匿名性，成为洗钱和非法交易的伊甸园。该网站还发明了“洋葱路由”，通过频繁跳转使交易服务器无法追踪。该网站曾​​经拥有超过 100 万用户，在 FBI 查封时，查获的比特币多达 26,000 个。

289号文件强调，要求央行各分支机构认真研判比特币洗钱风险比特币注册开户有风险吗，要求比特币交易平台对用户实行实名登记，登记姓名、身份证号码等信息。

为防止洗钱等问题，国内各大比特币交易平台也纷纷推出实名制措施。OKCoin、火币、比特币中国都要求用户提供身份证号码，比特币中国要求用户提现超过10万元时需上传身份证复印件。件。

比特币联合创始人杨林克表示：“交易平台的出现，其实是有利于反洗钱的。我们不仅要求实名认证，而且所有交易记录都永久保存，随时可以查看。”中国。

在资金安全方面，289号文也强调要加强公众货币知识教育和投资风险警示。

在金融安全方面，平台总是指责黑客攻击。2013 年 9 月下旬，比特币中国遭受了持续 9 小时的大规模 DDos（分布式拒绝服务）攻击。同期，OKCoin 还遭受了长达四天四夜的 DDoS 攻击，流量达数百 GB。

但黑客并不是资金安全的罪魁祸首。通过“冷库”和日常结算，交易平台可以完全管理虚拟货币的安全性。“‘冷库’就是将虚拟货币存储在不插网线的电脑上。” OKCoin创始人徐明星表示。

仔细分析GBL失控事件会发现，交易平台有一个非常恐怖的“10倍杠杆机制”，比黑客对用户资金安全的威胁更大。

“1元等于10元。” 知情人解释说，“如果你有1块钱，网站给你10块钱，你买涨跌都可以享受10倍的收益，还要承担10倍的风险。如果损失金额更大超过账户余额，该仓位将被平仓，系统将强制您的账户平仓为零。”

“一旦你被迫平仓，你连翻盘的机会都没有。” 业内人士表示。

目前，对勇者游戏采用“杠杆机制”的平台不在少数。其中，OKCoin和火币的最大杠杆为2倍。3月21日，火币网触发了“1元事件”，正是因为这个机制。

同一天，当“央行将禁止在比特币平台交易”的消息在市场上失传时，大量资金被撤回，比特币和莱特币价格暴跌。比特币一小时暴跌 13%；在火币上，莱特币的价格在一小时内从 90 元暴跌至 1 元。许多投资者在失去头寸后被迫平仓，他们的账户立即被清算。

另一个有资金风险的业务叫做“融资融币融资”，这是OKCoin的首创，即用户可以通过P2P的形式将虚拟货币借给他人，并按日收取利息。利率和期限由用户决定。债务人可以继续用借来的虚拟货币进行交易。

市场自我修复后

据业内人士介绍，2013年之前，中国所有的比特币平台都没有注册公司，通过个人账户进行交易。2013年之后，几家大平台纷纷注册公司。根据监管文件，排名前六位的比特币交易平台分别是 OKCoin、火币、比特币中国、BTC Trade、FX BTC 和 CHBTC。

目前，中国大约有20家比特币交易平台。开平台的门槛不高，和开一般公司没什么区别。办理程序为到工商局注册设立公司，到税务局办理税务登记，到省交通管理局备案。

比特币交易平台最基本的业务就是比特币交易，一些网站已经开通了莱特币交易。大部分网站不收取交易手续费，提取人民币时收取0.2%至1%的手续费。

业内人士表示，如果商业银行和第三方支付机构关闭这些平台的所有账户，就相当于要求这些平台在中国变相关闭。

“在这种情况下，平台的生存只有一条路，那就是完全搬到国外，与国外的第三方支付和银行打通。但中国规定每人只能兑换等值5万美元的外汇。”年。百万级大客户将无法进行合规交易。”某大型比特币交易平台负责人表示，“当时只能为中国用户提供线下比特币交易服务。在这种情况下，用户可以交易比特币的人民币是完全离线的（比如现金或点对点的个人网上银行转账）。”

徐明星说：“如果把平台搬到海外，就只能用离岸人民币，一步一个脚印吧。”

业内人士认为，如果《通知》的消息明确，火币的“1元事件”将会更广泛地上演，比特币、莱特币等虚拟货币的价格必然会受到较大冲击。

比特币中国副总裁凌康表示：“去年的上涨主要是中国人贡献的。随着交易量的增加，价格很容易被推高。”

也有业内人士指出，比特币价格不会因交易平台关闭而受损。

此前有观点认为，如果黑市网站“丝绸之路”被关闭，比特币就完蛋了。事实证明，停工当天出现了大幅抛售，但市场在 24 小时内自行修复。

“即使比特币交易平台关闭，也只能限制比特币和法币的公开兑换，不能禁止爱好者之间的私下交易。由于比特币的稀缺性和匿名性，总会有人想持有，有些市场会有价格，”一位投资者表示。

凌康认为，如果比特币交易平台无法在中国生存下去，将对中国比特币领域的反洗钱活动造成严重的不利后果。“比特币作为具有互联网去中心化和 P2P 特性的比特币，不能完全禁止。拥有大型比特币交易网站的数据和执法权是比特币反洗钱的关键。如果中国的比特币交易网站不存在，那么中国的比特币交易将完全在地下或线下进行，政府将很难追查或追查比特币的来源和去向。”

杨林克认为，当比特币成为一种投机工具时，它的本源已经被遗忘了。

“其实，比特币的核心含义是国际支付，”杨林克说。“我在纽约，你在北京，你叫我比特币，我10分钟就收到了，其实是中间货币的概念。”

徐明星表示，比特币的另一层意义在于特定领域的支付。“比特币支付手续费低、速度快，银行卡可以申请退款，但比特币不能申请退款。因此，在一些不可逆的交易中，它是对银行卡支付方式的一种补充。”

财新记者杨璐、吴红玉然、王昌勇也为本文撰稿